信用风险度量的CPV模型实证研究--银行系统不良贷款率影响因素分析

摘要：

信用风险是指由发行人或者交易对手信用质量变化引起的违约风险，广泛存在于众多行业、企业中。对信用风险的度量非常重要，诸如信用风险敞口、违约率、违约损失率、在险值等指标都被用来反映信用风险的水平，并且已经研发出了较多的工具和方法.本文针对信用风险度量中重要的违约率计算问题,介绍了CPV模型特点及其应用.CPV模型基于宏观经济变量的变化情况来度量违约率,本文采用2009年-2012年宏观经济数据进行实证分析,通过筛选出有代表性的宏观经济指数和因子,建立不良贷款率的度量模型.

关键词： 信用风险度量 违约率 信用组合观点模型 不良贷款

作者: 朱桐

作者单位: 集团公司风险管理部

会议类型: 国内会议

会议名称: 中国五矿集团公司首届青年管理技术论坛

会议地点: 北京

会议语种:中文

页码: 110-116

在线出版日期: 2014-12-01（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）