以PVaR爲基礎建構最佳化之投資組合資金配置策略

摘要：

　　本研究探究非线性情况中，使用实数(Real)码机制之基因遗传演算法，于PVaR (Portfolio Value at Risk)限制下发展最佳资金配置模型，以求得最大化投资组合效益；同时，考量股价资讯的非即时性，可能造成权重值训练之偏误，于权重值计算上将纳入Fuzzy运算，透过模糊运算来求解最佳权重解，进而优化整体资金配置模型。经由实验结果发现，考量PVaR下运用实数编码机制所建立之投资组合资金配置，对于整体投资组合确实有较好的投资效益；此外，延伸Fuzzy运算应用来优化投资组合资金配置模型，可达到不错的效果。

关键词： 金融体制 资金配置 投资效益 实数编码机制

作者: Ping-Chen Lin 林萍珍 Yan-Ling Hou 侯燕伶 Po-Chang Ko 柯博昌

作者单位: Institute of Finance and Information National Kaohsiung University of Applied Sciences,KUAS Kaohsiun 高雄應用科技大學金融系 Information management National Kaohsiung University of Applied Sciences,KUAS Kaohsiung 高雄應用科技大學資訊管理系,高雄

会议类型: 国内会议

会议名称: 第15届海峡两岸信息管理发展与策略学术研讨会(2009)

会议地点: 上海

会议语种:中文

页码: 472-478

在线出版日期: 2009-08-20（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）