中国房地产市场的时间序列过程研究
利用中国30个省市房地产市场2001年至2008年间的价格月度数据,本文以ARMA模型和随机游走模型两类时间序列过程对房地产价格收益率序列进行拟合,通过对拟合模型残差序列的BDS检验,来诊断序列的非线性特征,并检验对于序列是否存在残差满足独立同分布的时间序列拟合模型。研究结果显示河北、浙江等六省市的房地产价格收益率序列经ARMA模型拟合后、重庆和湖南两个省市的经随机游走模型拟合后、甘肃和四川两个省市的经ECRCH-M模型拟合后的残差序列满足独立同分布,而其他22个省市的收益率序列中均存在本文的时间序列过程不能充分解释的非线性特征。表明不同省市的房地产价格收益率序列存在不同的结构特征,具有明显的区域差异性,在运用时序模型进行市场分析和预测时应根据数据特征选择差异化的模型形式。
房地产市场 时间序列 ARMA模型 房地产价格 区域差异性
金璇璇 马永开
电子科技大学经济与管理学院,四川 成都 610054
国内会议
成都
中文
286-289
2009-10-16（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）