具有风险偏好的CVaR风险度量方法及对我国股市风险度量的实证分析

摘要：

一致性风险价值(CVaR)足继风险价值(VaR)之后产生的又一种风险度量方法，弥补了VaR方法在理论和应用中存在的缺陷。本文首先分析了CvaR的若干优点，接着从投资者对风险有所偏好的角度引入风险基准参数τ，提出了RPCVaR模型。最后对我国股票市场风险进行了实证分析，比较各种风险度量工具的优劣。

关键词： 股票市场 风险价值 一致性风险价值 RPCVaR模型 风险度量 风险基准

作者: 赵振全 张琳琳

作者单位: 吉林大学商学院,吉林,长春,130012

会议类型: 国内会议

会议名称: 中国现场统计研究会第十三届学术年会

会议地点: 广西北海

会议语种:中文

页码: 91-93

在线出版日期: 2007-08-05（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）