POT方法在波罗的海巴拿马型船运价指数风险测度中的应用

本文基于波罗的海巴拿马型船运价指数收益序列存在厚尾特征的事实,在对其风险测度中引入了POT方法,应用广义Pareto分布对其尾部分布进行拟合,并在此基础上计算得到了收益序列的VaR和ES值。本文发现,在运价指数风险测度中,POT方法在一定程度上克服了传统方法对于风险水平的低估,是一种可应用于运价指数风险测度的有效方法。
波罗的海 巴拿马型船运价指数 POT法 广义Pareto分布 VaR 风险测度
翁毅 李序颖
上海海事大学经济管理学院,上海,200135
国内会议
广西北海
中文
217-221
2007-08-05(万方平台首次上网日期,不代表论文的发表时间)