一种基于VaR视角下的国际利率风险的测度公式

摘要：

本文按照国际流行的风险管理工具VaR模型的逻辑思路，构造了债务国在期初以固定利率举借外债时所面临的风险损失函数，进而给出了绝对VaR风险值的解析表达式。本文构造的国际利率变动的风险计量公式，为债务国准确测算国际利率风险，并进而有效地规避或降低国际利率风险提供了一个新方法。

关键词： 固定利率 利率风险 测度公式 风险管理 VaR模型

作者: 焦继文

作者单位: 中国矿业大学管理学院,江苏徐州,221008;山东大学管理学院,山东济南,250100

会议类型: 国内会议

会议名称: 中国数量经济学会2006年会

会议地点: 杭州

会议语种:中文

在线出版日期: 2006-05-12（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）