基于SV模型的金融市场协同波动溢出分析及实证研究

摘要：

SV模型比GARCH模型能够更好地刻画金融市场的波动，使用SV模型研究两个金融市场间波动溢出的文献并不多见，而使用SV模型研究多个金融市场对一个金融市场协同波动溢出的文献则更为少见。文章使用SV模型和独立成分分析（ICA）研究了多个金融市场对一个金融市场的协同波动溢出,并进行了实证分析。

关键词： 金融市场 协同波动溢出 SV模型

作者: 张瑞锋 张世英

作者单位: 河北经贸大学财税学院,石家庄 050061 天津大学管理学院,天津 300072 天津大学管理学院,天津 300072

会议类型: 国内会议

会议名称: 中国数量经济学会2006年会

会议地点: 杭州

会议语种:中文

在线出版日期: 2006-05-12（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）