基于g-h分布的上证指数收益率分布拟合研究

摘要：

本文旨在讨论上证指数收益率序列的分布特征,通过对上证指数1997年1月2日至2008年4月30日总计2700多个交易日的实证研究,发现上证指数收益率不服从正态分布,具有”有偏、尖峰、厚尾”的特性.本文将g-h分布引入收益率序列的分布拟合中,结果表明,这种分布能很好的解决收益率序列具有的”有偏、尖峰、厚尾”特性,拟合效果比用Logistic分布和t分布更好.

关键词： 上证指数 收益率 g-h分布 序列特征

作者: 陈倩 李金林 张伦

作者单位: 北京理工大学管理与经济学院,北京 100081

会议类型: 国内会议

会议名称: 第十届中国管理科学学术年会

会议地点: 合肥

会议语种:中文

页码: 226-230

在线出版日期: 2008-10-17（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）