基于Cagan模型的一般价格水平泡沫成分的识别分析
本文对我国经济中价格泡沫形成机制和存在性的分析，主要集中在宏观层面的累积产出及其价格变化上。以Cagan模型为基础，通过描述目标变量基础解和泡沫解，实证检验我国价格变化路径上是否存在对基础成分的偏离，所使用的直接分离基础价值和泡沫成分的检验方法具有明显的优势，即可以得到价格泡沫的形成原因和存在性的确定性结果。在本文的第二部分中通过理性预期的扩展的卡根模型分离价格变化路径当中的泡沫成分;第三部分进行价格泡沫成分的统计检验，即以第二部分中得到的市场价格的理论价值和泡沫成分的理论表达，运用SUR方法检验泡沫成分是否显著存在;第四部分借助于前文的理论检验结果，分析了我国通货膨胀的成因和属性，从而得到相应的政策启示。
市场价格 价格泡沫 通货膨胀 泡沫成分
崔畅
上海财经大学
国内会议
武汉
中文
135-141
2007-05-19（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）