应用神经网络对股票价格与财务数据相关性的实证研究

摘要：

本文应用三种神经网络模型对中国A股市场股票价格表现与上市公司的八个关键财务指标的相关性进行了深入分析。实证结果显示,A股市场上市公司的财务数据对股票价格表现的解释能力在逐渐增强,这在一定程度上说明对财务数据和公司基本面因素的深入分析越来越重要,股票市场的有效性也在逐渐提高;同时也间接地说明了中国证券市场投资者的投资理念向更加成熟的方向转变,投资行为也更趋理性化。

关键词： 人工神经网络 财务指标 股票市场

作者: 王雪平

作者单位: 天津大学管理学院,天津,300072

会议类型: 国内会议

会议名称: 第四届中国虚拟经济研讨会

会议地点: 深圳

会议语种:中文

页码: 457-464

在线出版日期: 2007-10-23（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）