股指期货标的指数选择及风险控制实证分析
推出股指期货,最重要的就是标的指数的选取,这就要求有相应的科学评价体系,能对各种不同的指数做出合理的评价.本文通过对最小方差模型中的现货组合进行修改,针对中国特有的特征,采用基金作为现货组合,对指数的市场代表性、套期保值效率、交易成本三个方面进行分析,得出我国目前主要指数都存在一定的缺陷,只有上证综合指数在这三方面表现尚可.最后,研究了我国指数期货的风险控制问题.
股指期货 套期保值效率 交易成本 风险控制
徐涛 应益荣
上海大学国际工商管理学院金融学系,上海,201800
国内会议
广西桂林
中文
278-287
2006-08-18（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）